Wie kann Säule 3a Ihre Steuerersparnisse in der Schweiz maximieren?

Das Sparen für die Rente erscheint oft als eine entfernte Priorität, doch nur wenige finanzielle Entscheidungen haben einen so nachhaltigen Einfluss auf Ihr langfristiges Vermögen und Ihre Steuereffizienz. In der Schweiz hebt sich die Säule 3a als eine seltene Lösung hervor, die sofortige Steuervorteile mit diszipliniertem langfristigem Investieren verbindet, alles innerhalb eines klaren und regulierten Rahmens.

Säule 3a ermöglicht es Einzelpersonen, ihr zu versteuerndes Einkommen heute zu reduzieren, während sie in einem geschützten Umfeld Kapital für die Zukunft aufbauen. Beiträge sind bis zu einem gesetzlich festgelegten jährlichen Höchstbetrag steuerlich absetzbar, Vermögenswerte wachsen ohne jährliche Besteuerung und Auszahlungen profitieren von einer reduzierten Pauschalsteuer. Strategisch eingesetzt, macht dies die Säule 3a zu weit mehr als einem einfachen Sparkonto.

Dieser Artikel erklärt, wie die Säule 3a sowohl kurzfristige als auch langfristige Steuervorteile bietet, wie Investitionen innerhalb des Systems effizienter wachsen, warum die Eröffnung mehrerer Konten die Steuern im Ruhestand senken kann und wie Sie eine Allokation wählen, die zu Ihrem Zeithorizont und Ihrer Risikobereitschaft passt. Schließlich untersuchen wir, warum die Säule 3a voraussichtlich auch weit über das Jahr 2026 hinaus ein Eckpfeiler der persönlichen Finanzplanung bleiben wird.

Der sichtbarste Vorteil der Säule 3a ist der jährliche Steuerabzug. Jeder von Ihnen geleistete Beitrag wird direkt von Ihrem zu versteuernden Einkommen abgezogen, bis zu dem von den Bundesbehörden jedes Jahr festgelegten gesetzlichen Höchstbetrag. Das bedeutet, dass ein Teil Ihrer Sparbemühungen effektiv durch niedrigere Steuern finanziert wird.

Zum Beispiel verringert ein Angestellter, der den Höchstbetrag einzahlt, sein steuerpflichtiges Einkommen entsprechend. Je nach Einkommensniveau, Wohnkanton und persönlicher Steuersituation kann dies zu bedeutenden jährlichen Einsparungen führen. Für Höherverdiener ist der Effekt oft noch ausgeprägter.

Die langfristigen Auswirkungen sind noch überzeugender. Über 20 oder 30 Jahre regelmäßiger Einzahlungen hinweg summieren sich diese jährlichen Steuerersparnisse zu beträchtlichen Beträgen. Anstatt ein einmaliger Vorteil zu sein, führt die Säule 3a zu wiederkehrenden, vorhersehbaren Reduzierungen Ihrer Steuerrechnung, wodurch die effektiven Kosten des Sparens jedes Jahr gesenkt werden. In Kombination mit steuerfreiem Anlagewachstum wird die Säule 3a zu einer langfristigen Optimierungsstrategie anstatt zu einem einfachen Steuerabzug.

Sobald Ihr Geld in Säule 3a investiert ist, profitiert es von einem vorteilhaften Steuerumfeld. Vermögenswerte in der Säule 3a sind von der Vermögenssteuer befreit, und Erträge aus Investitionen, wie Zinsen, Dividenden oder Kapitalgewinne, werden nicht jährlich besteuert. Infolgedessen vermehrt sich Ihr Kapital effizienter, da die Erträge vollständig reinvestiert werden, anstatt durch jährliche Steuern teilweise geschmälert zu werden.

Über lange Zeiträume hinweg wird dieser Unterschied erheblich. Mit einer moderaten langfristigen Anlagestrategie, die oft durch jährliche Renditen im Bereich von 3–5% veranschaulicht wird, könnte ein Sparer, der rund CHF 7'000 pro Jahr beisteuert, in der Regel ungefähr Folgendes ansammeln:

• etwa CHF 90'000 nach 10 Jahren
• etwa CHF 200'000–230'000 nach 20 Jahren
• etwa CHF 350'000–400'000 nach 30 Jahren

Diese Zahlen sind rein illustrativ, aber sie verdeutlichen einen wichtigen Mechanismus: Ein bedeutender Anteil der langfristigen Performance resultiert nicht aus höheren Marktrenditen, sondern aus der Vermeidung jährlicher Steuern auf Anlageerträge. In einem standardmäßigen steuerpflichtigen Konto verringern diese wiederkehrenden Steuern langsam die Kraft des Zinseszinseffekts, während innerhalb der Säule 3a das steuerfreie Wachstum einen effizienteren Kapitalaufbau im Laufe der Zeit ermöglicht.

Das Kapital der Säule 3a wird getrennt vom Einkommen besteuert, wenn es entweder bei der Pensionierung oder aus bestimmten Gründen, wie dem Erwerb eines Hauptwohnsitzes, vorzeitig abgezogen wird. Diese Pauschalsteuer wird zu einem reduzierten Satz erhoben, ist jedoch progressiv: Je höher der in einem Jahr entnommene Betrag, desto höher ist der effektive Steuersatz.

Hier wird das Halten mehrerer 3a-Säulen-Konten besonders wertvoll.

Wenn Ihr gesamtes Alterskapital auf einem einzigen Konto gehalten und auf einmal abgehoben wird, wird der gesamte Betrag am oberen Ende der Skala besteuert. Im Gegensatz dazu ermöglicht die Aufteilung des Sparguthabens auf mehrere 3a-Konten, die Abhebungen über verschiedene Jahre zu staffeln. Jede Abhebung wird dann zu einem niedrigeren Steuersatz besteuert, was oft zu bedeutenden Steuereinsparungen führt.

Aus diesem Grund empfehlen viele Finanzplaner, regelmäßig neue 3a-Konten zu eröffnen, wenn die Guthaben wachsen. Es ist eine einfache strukturelle Entscheidung, die die Steuerlast im Ruhestand erheblich senken kann, ohne das Risiko oder die Komplexität zu erhöhen.

Die Maximierung der Vorteile der Säule 3a erfordert mehr als nur die Eröffnung eines Kontos. Einige wenige strategische Entscheidungen können die langfristigen Ergebnisse erheblich verbessern.

Regelmäßige Beiträge, idealerweise bis zum gesetzlichen Maximum, stellen sicher, dass die Steuervorteile konsequent erfasst werden. Die Wahl einer investitionsbasierten 3a-Lösung anstelle eines niedrig verzinsten Sparkontos ermöglicht es dem Kapital, vom langfristigen Marktwachstum zu profitieren. Die Eröffnung mehrerer Konten im Laufe der Zeit hilft Ihnen, spätere Abhebungssteuern zu reduzieren. Schließlich kann für diejenigen, die ein Haus kaufen möchten, die Säule 3a unter bestimmten Bedingungen für Anzahlungen oder die Amortisation von Hypotheken verwendet werden.

Jedes dieser Elemente verstärkt die anderen. Niedrigere Steuern heute, effizienteres Wachstum im Laufe der Zeit und eine geringere Besteuerung bei der Entnahme tragen alle dazu bei, das Nettovermögen langfristig zu erhöhen.

Sobald Sie in die Säule 3a einzahlen, ist die wichtigste Entscheidung, wie Ihr Geld investiert wird. Die meisten Anbieter bieten eine begrenzte Auswahl an Portfolios an, die hauptsächlich durch ihren Anteil an Aktien im Vergleich zu Anleihen/Bargeld variieren. Sie wählen keine einzelnen Aktien aus, sondern entscheiden sich für das Risiko- und Renditeniveau, das zu Ihrem Profil passt.

Eine einfache Möglichkeit, darüber nachzudenken:

• Höheres Aktienengagement = höheres langfristiges Wachstumspotenzial, jedoch mit mehr kurzfristigen Schwankungen
• Geringeres Aktienengagement = stabileres, aber langsameres Wachstum über Jahrzehnte

Zwei persönliche Faktoren sind normalerweise am wichtigsten:

Anlagehorizont

Sparen Sie für 20–30+ Jahre? Ein wachstumsorientiertes Portfolio (höherer Aktienanteil) ist üblich.
Sind Sie näher am Ruhestand oder planen Sie, die 3a bald zu nutzen (z. B. für ein Eigenheim)? Konservativere Allokationen können das Volatilitätsrisiko senken.

Risikotoleranz

Falls kurzfristige Wertverluste Stress verursachen würden, könnte eine sanftere Aufteilung besser geeignet sein.
Wenn Ihnen Marktschwankungen nichts ausmachen, können Sie für die erwarteten langfristigen Gewinne mehr Volatilität akzeptieren.

Gängige Anlagebeispiele von Banken und Fintechs:

• Geringes Risiko: ~20–40% Aktien (mehr Stabilität, geringere Erträge)
• Ausgewogen: ~40–60% Aktien (ein Mittelweg, den viele Anbieter als „Standard“ vermarkten)
• Wachstumsorientiert: ~80–100% Aktien (höheres Renditepotenzial über lange Zeiträume)

Es gibt keine universelle „beste Wahl“. Das Ziel ist einfach, ein Portfolio auszuwählen, das Ihrem Zeitrahmen, Ihrem Komfort mit Schwankungen und Ihrer langfristigen Strategie entspricht. Und da Sie die Zuteilungen später anpassen können, kann sich Ihr 3a mit Ihrer Lebensphase weiterentwickeln.

Der Inhalt dieses Artikels dient ausschliesslich zu Weiterbildungszwecken. Er stellt keine Anlageberatung, Finanzempfehlungen oder Werbematerial dar.